在最近的12周，现代渠道（包括大卖场，超市和便利店）出现复苏迹象，金额增长率达到2.3％，其中超市渠道是主要动力。大卖场在二季度仍然表现不佳，渗透率与去年同期相比下降了2.3个百分点。电商渠道的表现依旧亮眼，第二季度的同比销售增长率高达40.3％。

五大零售商喜忧参半

高鑫零售和华润万家集团保持了领先优势，永辉在二季度继续扩大市场份额。通过收缩转让一些表现不佳的门店，华润万家集团在二季度的市场份额迎来了小幅回升。华润万家除了积极推进与饿了么, 美团以及京东合作的到家服务，近期和多点(Dmall)达成战略性合作，希望对于线上线下的关键运营环节进行重构和数字化，实现到店和到家场景的一体化。

二季度沃尔玛和家乐福的市场份额继续受到来自本土竞争对手的严峻挑战。沃尔玛主动调整不同城市的门店布局，但同时也计划增加对供应链的投资，通过建立更多的区域配送中心来增强其全渠道业务，更好地满足中国消费者对生鲜商品和便利服务的需求。

合并收购扩大规模效应

2019年以来，本土零售业巨头频频加速并购步伐，进入新的业态和领域，实现更大的规模。6月底，中国实体零售巨头苏宁宣布收购家乐福中国80％的股份。过去两年以来，苏宁致力于打造全场景智慧零售生态系统，在苏宁易购的基础上，积极布局苏宁小店为主的小型业态。在整合万达百货后，苏宁最近对于家乐福的收购将进一步加强在快速消费品领域的运营和供应链能力，抢占更多的线下消费场景，巩固其在中国零售市场的领导地位。

物美集团也在过去两年有积极的收购动作，除了在一些区域市场接手乐天玛特，邻家便利店、托管华润万家大卖场之后，在6月宣布和步步高集团一起入股重庆百货，这样的联合行动将使得物美迅速从原来优势的华北华东区域向西南扩展，加快其在全国市场的布局。

近年来中国实体零售整体的增速较慢，因此对于技术和基础设施的升级也有更迫切的需求。通过资本进行并购将使得一些强势的零售品牌可以打破多年来中国零售碎片化的状态，整合零售资源，实现技术数据赋能下的精细化运营和供应链改造，建立竞争优势。

年中电商大促的三方角逐

618年中购物节大促已经进入第九个年头，这场原本诞生于京东周年庆的节日早已演变为各电商平台的必争之战。中国消费者在今年的“618购物节”的抢购热情也不断高涨，推动电商巨头创下新销售纪录。虽然城镇消费者对优质品牌和进口商品的需求持续增长，但下沉市场已经是今年电商平台重点发力的新战场。2019年，带有强烈社交媒体互动属性的短视频和直播成为吸引消费者买买买的新方式。拼多多和天猫都延长了商品预售期到六月初， 扩大节日流量，和京东展开更正面的竞争。

截至6月14日的12周，55%的中国城市家庭在线上购买过快速消费品。阿里巴巴在此次618 活动中引领增长，大幅吸引了新购买者，其渗透率达到了31.4％，与截止到2019年5月的过去12周相比，增加了1.1个百分点。拼多多的渗透率也快速增长，二季度达到5.4％，比一季度增长1.7个百分点。与阿里巴巴相比，京东的渗透率增长略为缓慢。

《TEFAF 2017艺术品市场报告》显示，尽管全球经济和政治形势具有不确定性，但2016年的艺术品市场仍稳健复苏，日渐繁荣。今年的TEFAF艺术品市场报告首次由荷兰马斯特里赫特大学商业经济学院所设立的TEFAF艺术品市场教授席位授予者，雷切尔·A·J·波纳尔 （Rachel A。 J。 Pownall） 教授编写。波纳尔教授还同时拥有TIAS 商业与社会学院艺术金融与博物馆管理的梵高教授席位。该报告与马斯特里赫特大学的马斯特里赫特艺术文化保护传承中心 （MACCH） 合作编写，并且是全球唯一可采用 artnet 拍卖数据的报告。

波纳尔教授将在 3 月 10 日星期五 TEFAF 研讨会期间，在 TEFAF 马斯特里赫特上介绍《TEFAF 2017艺术品市场报告》。全球领先的艺术品和古董博览会 TEFAF 马斯特里赫特将于 3 月 10-19 日在荷兰马斯特里赫特 MECC（马斯特里赫特展览与会议中心）举行。

2016 年全球艺术品市场的销售额达到了 450 亿美元，比 2015 年增长了近 1.7%。该报告对于具有代表性的相关行业——艺术品经销商和艺术画廊，采用了集中而明确的定义。因此，相比以往的报告，行业总体估值减少，但对于艺术品和古董市场而言更具有全球代表性。

欧洲仍是最重要的洲际市场，销售额超过 250 亿美元，其次是美洲（145 亿美元）和亚洲（近 100 亿美元）。具体而言，美国占总销售额的 29.5%，其次是英国 24% 和中国 18%。

2016 年最大的变化是全球拍卖销售额（169 亿美元）的大幅下降，比 2015 年（208 亿美元）下跌18.8%。相应地，拍卖成交量也下降了 21.5%。

其中降幅最大的是美国，其拍卖销售额下降了 41%（远超上拍拍品总金额9% 的降幅）。欧洲的拍卖销售额也下降了 13%（从 2015 年的 60 亿美元降至 2016 年的 52.2 亿美元）。相比之下，亚洲的拍卖市场尚属稳定。亚洲现在拥有全球拍卖市场的最大份额 40.5%，中国市场占绝对优势。

该重大变化的原因是市场转向了私人销售。值得关注的是，同期的经销商收入增长了 20-25%。私人销售现在约占全球总销售额的 70%。

经销商市场本身的特点，能够为收藏家，尤其是高价值作品收藏家，提供隐私和匿名方面的便利。收藏家们更倾向于避开拍卖宣传来进行交易。已经开始促成更多私人销售的拍卖行也认识了这一点。

这种变化不仅意味着拍卖行经营方式的转变，还让独立经销商从中受益。2016 年通过经销商和画廊达成的私人销售增长强劲，零售额比去年增长了24%。欧洲（全球 54% 的经销商所在地）的私下交易比去年增长了 20%。

另外，经销商也在改变自己的经营方式。互联网（包括社交媒体）获得了显著增长，既影响了经销商推广其专业知识的方式，也改变了买家（其客户）获取信息的方式。对于通过网站完成 75% 以上交易额的单价在5000美元以下的低端市场而言，这一点尤为突出。

销售数据还体现了某些品味的转变。收藏家们似乎已经不再青睐一些传统的顶级艺术家。例如，安迪·沃霍尔、巴勃罗·毕加索、阿梅代奥·莫迪利亚尼、弗朗西斯·培根和赛·托姆布雷等人的作品在拍卖市场的表现均大幅看跌。这将影响拍卖行的总体业绩。

亚洲市场整体较为稳定，但在个别市场有所浮动。拍卖市场并未出现显著变化，但古董市场缩水了 23.3%，而绘画市场增长了 36%。日本的拍卖销售额增长了 101.5%，印度增长了 110%。

除了上述变化，市场研究还表明，经销商们对于未来很乐观，其中 76.1% 相信客户基数会增长，67% 表示在线销售平台（包括他们自己的网站和第三方网站）的重要性日益显著，并将对他们未来的盈利产生更大影响。此外，经销商们还相信，博览会（无论本地还是国际）仍是获取新客户和潜在客户的最有效场所。

TEFAF 研讨会将于3月10日上午 9：00 – 下午 12：15 在马斯特里赫特会展中心讲厅举行。在介绍《2017 年 TEFAF艺术品市场报告》的主要内容后，将举行一场专题研讨会，主题是背景因素在确定艺术品的艺术、历史和商业价值时的重要性。2017 年的专题讨论嘉宾有：马斯特里赫特大学 TEFAF 艺术品市场教授波纳尔教授；artnet 网站首席执行官雅各布·帕布斯特 （Jacob Pabst）；“La Grande Horizontale”策展人、TEFAF 2017 年度策展人、卡劳斯特·古尔本吉安博物馆馆长佩内洛普·库尔蒂斯 （Penelope Curtis）；以及伦敦华莱士（Wallace）收藏馆馆长泽维尔·布雷 （Xavier Bray） 博士。专题讨论将由《阿波罗》杂志编辑托马斯·马克斯 （Thomas Marks） 博士主持。

图1a：全球艺术市场份额配比图 美国43%，英国21%，中国19%，法国6%，德国2%，瑞士2%，意大利1%，西班牙1%，其他地区5%

在2009年至2011年间，中国艺术市场经历了爆发式的增长，成为全球第一大艺术市场；但是在2012年，趋势发生了改变，中国艺术品市场销售额一年之间收紧了35%。2013年中国市场开始逐渐恢复，但是销售额增长速度明显放缓，几乎所有版块的艺术品买入都更加谨慎。然而，2015年的下滑比2012年更为严重，主要由美术品拍卖版块销售额的大幅度下跌导致。

通过分析主要板块和价格分区的情势，克莱尔·麦克安德鲁博士在峰会现场指出中国宏观经济增速的下降与股灾导致的市场需求下滑是中国市场表现力不佳的两大根由，而始于2012年的反腐运动无疑对艺术品市场形成了短期内的负面影响。不过尽管如此，在2005年至2015年间，中国市场销售额整体还是增长了330%。

此外，2015年中国内地文物艺术品拍卖市场规模的持续下滑可能还与内地买家大举进军海外密切相关。中国拍卖行业协会副秘书长欧阳树英对此表示，“中国文物艺术品拍卖市场正处于理性回归、结构调整、优胜劣汰的阶段，且在未来一段时间内将重新认识行业的市场定位及其社会功能。文物艺术品拍卖已经进入了‘新常态。'”

图1d：2005-2015全球拍卖市场交易额趋势图（单位：十亿美元）

作为最可靠、最透明和最广泛的全球拍卖数据来源，artnet持续为《TEFAF全球艺术品市场报告》供应全球拍卖数据。自2013年起，artnet与中国拍卖行业协会开展合作，更好地介绍来自中国大陆的拍卖行的运营情况，并只囊括通过中国拍卖行业协会年度评估的拍卖行数据，为每年报告的发行提供专业支持。

这份报告同时也公布了一些十分有趣的数据，如：2015年，1%的艺术家创作了占据艺术品拍卖市场57%的销售额的作品；而买家方面，全球百万美金富豪人数在2015年达到了3370万，同比下降1%。据估计，这些百万美金富豪中至少有2%（约675000人）都属于高端艺术品和古董收藏人士。

表1a：全球艺术市场交易额与交易量（年份-交易额-交易量，单位：百万美元/百万场次）

此次论坛的另一个专注点则是TEFAF的中国布局问题。从2008年开始，TEFAF就已经在中国设立了代表处，2013年，出于对中国市场强大消费潜力的乐观预期，TEFAF决定进入中国市场，并于该年3月宣布与苏富比共同探讨合作在中国北京举办一场高端艺术和古董博览会的可能性。然而2013年年底，TEFAF官方发布消息，称暂时搁浅TEFAF北京项目：“虽然中国的艺术品市场发展迅猛且具备极大潜力，但是从反馈来看，大多数展商认为应该延缓在中国大陆举办TEFAF展会，至将来时机成熟时再做考虑。”2016年2月，TEFAF宣布与纽约的Artvest组建合资公司，并将在纽约公园大道军械库每年举办两个博览会。TEFAF在放弃北京之后，将目标转向了市场机制更为成熟的纽约。

2013年谷歌在韩国网络广告市场的销售额大幅增加，其中，在显示广告市场的销售额达到1千亿韩元（约合人民币5.6698亿元），比前一年翻一番。

韩国网络广告协会19日发布的“2013网络广告市场规模”资料显示，去年韩国显示广告销售额同比增加7%，2012年则原地踏步。业内人士介绍说，在歌手PSY的热曲《江南Style》通过视频网站Youtube风靡世界后，负责Youtube广告的谷歌在韩国显示广告市场的销售额大增。

有关点认为，2007年以来，在韩国网络广告市场中，显示广告的销售增幅一直徘徊在10%左右，而谷歌表现抢眼可能会给韩国门户网站造成严重威胁。实际上，去年韩国最大门户服务企业“NAVER”的显示广告销售同比减少7%，为3235亿韩元，Daum的销售额仅增加0.4%，为2305亿韩元。

业界还推断，去年谷歌在移动广告市场的销售额也大幅增加，达430亿韩元，占总销售额的9%。业内人士预测，因谷歌拥有Youtube视频平台和基于智能手机操作系统的多样内容，今后在网络广告市场的影响力有望进一步提升。而韩国门户网站和广电业界获得的广告收入会减少。

游戏产业整体销售额下滑20%至5.156亿美元，其中游戏软件销售额（包括了以 零售渠道售出的PC游戏）下滑达11%，为2.528亿美元，同时硬件销售额下滑29%，仅为1.506亿美元。而游戏配件产业同样遇挫，下滑7%，至 1.273亿美元。

当然业绩不佳是有原因的，NPD的产业分析师表示这和现时代游戏机生命周期过长有一定关系。

“现时代的主机已经太老了，所以不言而喻的是要是能有一款次时代主机为零售业注入活力就太好了。”NPD的产业分析师Anita Frazier说，“我期望活得更多将在月底发售的Wii U的消息，而如果运气好的话我们还能得到其他次时代游戏机即将问世的消息。”

另 外对于游戏软件市场市场在8持续疲软的事态，她给出了如下积极的解释：“到目前为止我们看到2012年新游总体偏少，但是这并不是8月份持续疲软的原因， 在8月份发售的新游数量与去年相比有所增加。所以看到影响到8月游戏销量走势的因素，实际上是源于今年早些时候新游总体发布量较少的多米诺骨牌效应。这影 响到了后续月份的销售。”

犹如以往，他们依旧提醒道我们这次的报表仅限于物理销售额，也就是说这只约占玩家消费的50%（换句话说就是没有包含游戏DLC，增值服务以及数字版游戏以及二手游戏交易的业绩）。

其实这也与，玩家群体迁移有关，我们昨天曾报道了美国游戏玩家数量锐减5% NPD称移动玩家数量增长的 新闻。文中Anita Frazier就已经指出，相较于2011年来说，玩家数量增长的只有移动终端以及数字游戏分类，而其他的犹如核心玩家，家庭用户，初级玩家，电脑发烧友 的数量都有所下滑，而移动终端玩家则超过了核心玩家的数量。故随着移动终端游戏玩家数量逐渐吞噬其他类别游戏玩家数量，传统零售业所支持的游戏产品销量固 然会受到影响（当然这仍旧是微不足道的）。

以下是由NPD统计的美国8月游戏软件销量统计：

NPD统计的8月美国传统渠道游戏销售排行榜 

发行在3大平台上的THQ大作《黑暗血统2》力压仅发行在任天堂专属掌机上的《新超级马里奥兄弟2》，获得了8月美国游戏软件销售榜冠军的位置，当然这其中并不包括数字版游戏的销量。